Definiendo una estrategia de inversión
Lo más importante para proponer un plan de inversión, es poder entender quién es el cliente, que busca hacer y cuales son sus objetivos. Este proceso, el cual inicia en una reunión de descubrimiento, tiene como fin, presentar una estrategia de inversión que sea cónsona con todas las particularidades compartidas.
Identificando un mandato de inversión
Como asesores, nuestro objetivo inicial debe ser tratar de identificar el mandato de inversión. En otras palabras, crear un plan de acción que depende de las necesidades, objetivos y limitaciones del cliente.
Estas “necesidades, objetivos o limitaciones” son variadas, desde el empresario que desea asegurar su legado patrimonial a la pareja joven que busca afrontar los gastos educativos de sus hijos, o el medico que quiere garantizar una jubilacion.
En cada instancia, no solo son metas distintas, pero las actitudes y experiencias pueden variar drásticamente, elemento que se debe de tomar en consideración.
La analogía que usamos es “forma y función”. Similar al diseño de una casa, una “inversión” debe reflejar tanto las necesidades de los clientes como las limitaciones y consideraciones principales.
¿Diseñarías una casa de cuatro cuartos para una pareja recién casada?
¿Sería prudente incorporar una estrategia de inversión especulativa para una persona recién jubilada?
Encontrando el perfil del inversionista
El perfil de inversión de una persona se define por una combinación de factores los cuales evolucionan en el tiempo. La edad de un inversionista, su capacidad de generar excedentes de ahorro, su experiencia financiera o bursátil al igual que sus aptitudes ante la volatilidad del mercado son piezas centrales.
Preguntas como:
- ¿Cómo te sentirías si el mercado cae o sube un 20%?
- ¿Venderías, comprarías más acciones, o te mantendrías paciente?
- ¿Cómo te afectaría esta experiencia hacia el futuro?
- ¿Cual es el termino de tiempo que quieres invertir?
- ¿Cuales serian sus expectativas de retorno?
Son importantes para comenzar a desvelar actitudes que ayudan a definir el mandato.
Hay que estar preparados para evolucionar
El mercado bursátil cambia por segundos. Tus metas, necesidades y actitudes también cambiaran en el tiempo.
Como asesores, lo más importante de nuestra gestión es comprometernos a mantener una relación abierta y corriente con nuestros clientes, sobre el cual podemos sugerir recomendaciones para que ese portafolio de inversión sea siempre consecuente con las condiciones presentes. Al final, la estrategia de inversion es la carretera que usas para lograr tus objetivos financieros, y el asesor es como el GPS asegurandote que no te salgas del camino y presentando nuevas rutas cuando condiciones cambian tanto a favor como en contra.
Perspectivas Financieras: Crisis de Corto Plazo = Oportunidades a Largo
¿Cómo se invierte en un mundo en el que un virus (COVID-19) está forzando un cierre económico global, donde el precio del petróleo se desploma por una sobreoferta y en el cual se requiere de políticas monetarias y fiscales cada vez más audaces?
Esta incertidumbre extrema se ha reflejado en un incremento significativo en la volatilidad, el aumento en las correlaciones entre distintos tipos de activos y en la magnitud y velocidad de una corrección bursátil con pocos precedentes.
La siguiente gráfica ilustra varios ejemplos de eventos económicos, políticos y de salud a través del tiempo que ha resultado en ajustes bursátiles significativos.
En momentos de crisis económica, es fácil entrar en pánico y optar por medidas de extrema defensiva, incitada por el miedo de sufrir pérdidas sostenibles. Es por esto por lo que recalcamos la importancia de entender que dentro de cada crisis existe una oportunidad.
En ciertos casos, la recuperación de estas correcciones es más breves que en otras, pero la comunalidad que todas comparten es que, en cada caso, fueron superadas. Aún más, a pesar de los ajustes, los rendimientos anuales compuestos en los casi 50 años que enmarca la gráfica es por encima de 10.30% (contemplando la reinversión de dividendos.)
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5 preguntas que necesitas hacerle a tu asesor financiero
Un asesor financiero puede ser un profesional que te resulte de gran utilidad a la hora de optimizar tus finanzas y sacarle el mejor partido posible a tu dinero e inversiones. Esta figura no solamente podrá asesorarte, sino que también se podrá convertir en un compañero que te ayudará a modelar el futuro de tu economía y, ¿por qué no?, a mejorar también tu relación con el dinero.
Una vez que hayas tomado la decisión de contar con un profesional de este tipo, es posible que te preguntes cuáles son los primeros pasos que tienes que dar. Para eso, hemos preparado una serie de preguntas a través de las cuales te puedes guiar:
1. ¿Qué gastos voy a asumir?
Esta pregunta puede ser ciertamente de las más importantes. Por supuesto que el servicio de un asesor financiero no es gratuito y por ende entender cuál es el esquema de remuneración del asesor es importante. Hay asesores que operan por medio de un esquema de corretaje mientras otros te cobraran una tasa anual en base al monto invertido.
En cualquiera de los casos, es imperativo que se desglosen los cargos asociados con el servicio. Adicionalmente, también es importante conocer los costos relacionado a los diferentes productos en los que invertirás. Mientras más detallada y concreta la información, mejor.
2. ¿Mi inversión se dirigiría sobre mis metas o financieros objetivos?
Los asesores financieros deben de tener el conocimiento para poder plantear alternativas de inversión en base a metas o objetivos que sean específicos a tu persona. De nada sirve invertir sin primero desglosar las razones sobre el cual dicha inversión se quiere hacer.
Tener una conversación abierta con tu asesor financiero es el primer paso para deslumbrar capacidades y necesidades.
3. ¿Cómo me aseguro de las acreditaciones de mi asesor?
Los asesores financieros deben ser profesionales acreditados, debidamente licenciados y regulados por las entidades regulatorias pertinentes. Debes de asegurarte que tu asesor financiero cuenta con las licencias que avalan su capacidad de poder brindar asesoría. Aún más, deben de operar por medio de Casas de Valores que a su vez también están regulados.
Estas supervisiones, al igual que la experiencia del propio profesional, te dará la certeza que necesitas para que tu asesor te genere valor.
4. ¿Mi inversión tendrá impacto fiscal?
El impacto fiscal relacionado a tus inversiones es un componente critico detrás de los rendimientos netos que estarás realizando. Tu residencia fiscal es el criterio que define la responsabilidad impositiva que asumes cuando inviertes.
Si eres de residencia fiscal Panameña, tus inversiones bursátiles no incurrirán en impuestos, ya sea relacionado a las ganancias de capital que acumules, o por los intereses que pudieses recibir.
5. ¿De qué manera tendré acceso a mis inversiones o mi asesor?
Los asesores financieros acreditados, que operan por medio de Casas de Valores reguladas, tienen una obligación legal de proveerte con estados de cuentas actualizados los cuales te darán detalle acerca la evolución de tus inversiones. Aún más, la mayoría de las casas de valores operan por medio de plataforma de inversión que tienen herramientas de acceso en línea. Pregúntale a tu asesor qué facilidades tienen para proveerte la transparencia que requieres a favor de tus inversiones.
Adicionalmente, es importante que tengas certeza de la política de servicio de tu asesor a favor de tu cuenta o inversiones. El mantenimiento de la estrategia de inversión, sobre cambios en tus necesidades o el contexto económico, es más importante que las inversiones que inicialmente se pactan. Pregúntale a tu asesor acerca de su política de su servicio para asegurar que tus inversiones se mantengan corrientes.